FIX API-Protokoll für Latency Arbitrage Software

Einführung

In letzter Zeit bieten immer mehr Broker den Händlern an, über das FIX API-Protokoll zu handeln. Um Kunden für den Handel über das FIX-API-Protokoll zu gewinnen, haben die Broker begonnen, die Einstiegsschwelle für Kunden zu senken. Um ein Konto für den Handel über das FIX API-Protokoll zu eröffnen, musste ein Händler vor einigen Jahren eine Ersteinlage von 10.000 Euro leisten und ein erhebliches Handelsvolumen vorweisen. Heutzutage verlangen Broker eine Mindesteinlage von mehreren Tausend Dollar, und einige Broker bieten sogar die Eröffnung von Konten für den Handel über FIX API mit einer Mindesteinlage von mehreren Hundert Dollar an. Hierfür gibt es mehrere Gründe:

• Mit Ihrer Bridge können Makler FIX-API-Konten ohne Einschränkungen und somit ohne zusätzliche Kosten erstellen;
• Technologieanbieter senken den Preis für die Einrichtung von Unterkonten für Makler mit hohem Volumen;
• Es ist für die Broker interessant, ihren Händlern verschiedene Methoden des Marktzugangs anzubieten und auf diese Weise ein höheres Niveau im Vergleich zu den Brokern zu zeigen, die nur eine Plattform anbieten.

Was ist ein FIX-API-Protokoll?

FIX API ist ein Datenübertragungsprotokoll für Banken. FIX steht für Financial Information Exchange (FIX) und wurde 1992 entwickelt. Es handelt sich um einen offenen Nachrichtenstandard, der von keiner Person oder Organisation kontrolliert wird. Er kann für bestimmte Zwecke verwendet und strukturiert werden, um die Anforderungen jedes Finanzinstituts zu erfüllen, das ihn verwendet. Aus diesem Grund funktioniert eine FIX-Verbindung, die z.B. für einen LMAX-Broker geschrieben wurde, nicht für einen DukasCopy-Broker. Die Broker verwenden eine Software namens FIX Engines, die Teil einer Software namens Bridge ist, um sich mit dem FIX-Protokoll zu verbinden. 

Warum das FIX API-Protokoll für den Arbitragehandel geeignet ist

Das FIX-API-Protokoll ermöglicht es Ihnen, verschiedene Arten von Aufträgen für den Handel zu verwenden. Welche Aufträge für den Handel zur Verfügung stehen, hängt von dem Broker oder der Bridge ab, die der Broker verwendet. Bevor Sie ein FIX-API-Konto für den Latenz-Arbitrage-Handel bei einem bestimmten Broker eröffnen, sollten Sie sicherstellen, dass Sie die Auftragsarten Limit IOC oder Limit FOK verwenden können. Wenn diese Ordertypen nicht unterstützt werden, ist der Broker wahrscheinlich nicht für den Latenz-Arbitrage-Handel geeignet, da Sie mit Slippage bei Market Orders rechnen müssen, was Ihren Handelsgewinn zunichte machen wird. Wenn diese Ordertypen unterstützt werden, gibt es eine Option zur Kontrolle der Slippage. 

Wie der FOK-Limitauftrag funktioniert und wie er sich vom IOC-Limitauftrag unterscheidet

FOK-Limitauftrag - bei der Übermittlung eines Auftrags geben Sie den Preis an, zu dem der Auftrag ausgeführt werden soll. Der Auftrag sollte zu diesem Preis oder einem besseren Preis ausgeführt werden oder er sollte nicht ausgeführt werden. D.h. wenn der aktuelle EURUSD-Kurs 1,01000 beträgt und ein Slippage von 10 Pips für Ihre Strategie gut ist, sollten Sie eine FOK-Limit-Order KAUFEN mit dem Preis 1,01000+10=1,01010 senden, die EURUSD-Kauf-Order kann nicht zu einem höheren Preis als 1,01010 ausgeführt werden, kann aber zu einem niedrigeren Preis ausgeführt werden (einem Preis, den Sie bevorzugen). Wenn Sie eine Verkaufsorder zu 01000 senden und mit dem Slippage von 10 Pips zufrieden sind, sollten Sie eine FOK-Limit-Order VERKAUFEN zu 1,01000-10=1,00990 senden, so dass eine EURUSD-Kauforder nicht zu einem niedrigeren Preis als 1,00990 ausgeführt werden kann, aber zu einem höheren Preis (billiger für Sie) ausgeführt werden kann.

Eine IOC-Limit-Order unterscheidet sich von einer FOK-Limit-Order nur dadurch, dass sie in einem bestimmten Teil des angeforderten Volumens ausgeführt werden kann. Wenn z.B. der aktuelle EURUSD-Kurs bei 1,01000 liegt und Sie mit einem Slippage von 10 Pips zufrieden sind, sollten Sie eine IOC-Limit-Order BUY mit einem Preis von 1,01000+10=1,01010 senden. Angenommen, Sie senden eine Order mit einem Volumen von 100.000 und der Broker führt 20.000 zu 1,01010, 30.000 zu 1,01005 (besser als von Ihnen gewünscht, weil niedriger) und $50.000 für das restliche Volumen aus.

Welche Arbitrage-Strategie eignet sich am besten für den Handel über ein FIX API-Konto?

Ein-Bein-Latenz-Arbitrage - Die klassische One-Leg-Arbitrage eignet sich für FIX-API-Konten und scheint die einfachste Lösung zu sein, aber leider gibt es auch bei Brokern, die FIX-API-Konten anbieten, die Möglichkeit der Manipulation. So kann es vorkommen, dass nach einiger Zeit 90% Ihrer Aufträge abgelehnt werden. Es kann auch sein, dass ein Broker Sie anruft und Ihnen mitteilt, dass diese Strategie nicht akzeptabel ist. Aus diesem Grund empfehle ich, die standardmäßige One-Legs-Latency-Arbitrage-Strategie für den langfristigen Handel auf FIX-API-Konten nicht in Betracht zu ziehen.

2-Beiner Latenz 1, 2, 3 - Um diese Strategien zu nutzen, benötigen Sie zwei Konten, was zu allerlei Unannehmlichkeiten führt, aber die Absicherung (Locking) wird Ihnen helfen, lange genug mit einem Set zu handeln. 

Von den 3 Strategien würde ich 2 oder 3 wählen, da beide Strategien keine gegenläufigen Aufträge (Kauf und Verkauf desselben Instruments) auf demselben Konto verwenden. Was das bedeutet. Auf dem echten Devisenmarkt gibt es kein Konzept für die Schließung eines Auftrags. Das heißt, wenn Sie einen Kaufauftrag über 100.000 EURUSD eröffnet haben, sollten Sie, um ihn zu schließen, einen Verkaufsauftrag über 100.000 EURUSD senden. Wenn Sie einen Teil eines Auftrags, z. B. 30.000, schließen und einen Teil von 70.000 EURUSD übrig lassen möchten, sollten Sie einen Verkaufsauftrag über 30.000 EURUSD erteilen. Aus diesem Grund ist es besser, Strategien zu verwenden, die keine entgegengesetzten Aufträge erteilen, um Ihre Arbitragestrategie besser zu verschleiern.

Wenn Sie zwischen 2-Bein Latency 2 und 2-Bein Latency 3 wählen müssen, würde ich mich für 2-Beiner Latenzzeit 3 da sie den Latenz-Arbitrage-Handel perfekt abdeckt, ohne dabei entgegengesetzte Aufträge zu öffnen, wie in unserem Artikel “Wie funktioniert die fortschrittlichste Latenz-Arbitrage-Strategie?” beschrieben. Wenn Sie beide Konten bei demselben Broker eröffnen, sollten Sie alle Regeln befolgen, die im Artikel “Forex Arbitrage Software - wie man keine Fehler macht” beschrieben sind. Ich empfehle Ihnen, ihn sorgfältig zu lesen, bevor Sie ein Konto eröffnen.

Hedge-Arbitrage - Damit diese Strategie funktioniert, benötigen Sie außerdem zwei FIX-API-Konten, von denen eines bei einem schnellen Broker und das zweite bei einem langsamen Broker eröffnet werden sollte. Die Strategie verfügt über eine große Anzahl von Infusionen, die es Ihnen ermöglichen, alle von den Brokern geschaffenen Hindernisse im Arbitragehandel zu umgehen. Wenn Sie zum Beispiel feststellen, dass einer von mehreren Brokern fast immer eine Order eröffnet und der andere die Order oft ablehnt, können Sie eine Hedge-Arbitrage-Strategie so einrichten, dass zuerst die Eröffnung einer Order bei einem Broker erfolgt, der die Order oft ablehnt, und erst nachdem die Order eröffnet ist, wird das Programm die Order bei einem Broker mit guter Ausführung eröffnen. 

Es gibt keine eindeutige Empfehlung für 2-Legs Latency 3 oder Hedge Arbitrage, da dies vom Broker und Ihren Möglichkeiten, ein Konto zu eröffnen, abhängt. Wenn Sie planen, auf FIX-API-Konten zu handeln, würde ich beide Strategien empfehlen, zumal Hedge Arbitrage auch für den Handel zwischen Kryptowährungen geeignet ist.